2023年，我國經(jīng)濟回升向好，扎實推進高質(zhì)量發(fā)展，但要進一步推動經(jīng)濟向好發(fā)展仍面臨一些挑戰(zhàn)。中央經(jīng)濟工作會議指出，綜合來看，我國發(fā)展面臨的有利條件強于不利因素，經(jīng)濟回升向好、長期向好的基本趨勢沒有改變，要增強信心和底氣。

2023年7月，新京報貝殼財經(jīng)推出中國企業(yè)家信心指數(shù)，這是一項調(diào)查對象企業(yè)覆蓋全國的半年度調(diào)查，調(diào)查內(nèi)容主要包括企業(yè)總體盈利情況、經(jīng)營成本、行業(yè)發(fā)展、擴張（壓縮）業(yè)務計劃等多個方面，主要采用李克特量表量化現(xiàn)實情況。

2024年即將來臨，新京報貝殼財經(jīng)對各行業(yè)186位企業(yè)家發(fā)起問卷調(diào)查，看他們對未來經(jīng)濟的預期有哪些變化？在企業(yè)經(jīng)營過程中信心如何，對經(jīng)濟有哪些預期？又將如何應對？面對新技術(shù)迭代、需求多元化的市場環(huán)境，2024年他們有哪些戰(zhàn)略和布局？

總體來看，受訪企業(yè)信心指數(shù)均值為71.2，相比上半年增長7.5，在八個經(jīng)營緯度上的信心指數(shù)均實現(xiàn)增長。企業(yè)家對行業(yè)潛力的發(fā)展信心指數(shù)仍保持第一，均值超過80，相比上半年增長7.6。

從數(shù)據(jù)中發(fā)現(xiàn)中國經(jīng)濟增長的“底氣”，從指數(shù)變化中探尋市場的躍動曲線，透過數(shù)據(jù)洞察中國企業(yè)家的“信心密碼”。

1. 受訪企業(yè)家信心指數(shù)增至71.2

對人才培養(yǎng)和營收能力信心增長最多

本次調(diào)查受訪企業(yè)家數(shù)量有所擴容，共有來自20余個行業(yè)的186位企業(yè)家參與回答，超半數(shù)為大型企業(yè)，同時55.1%的企業(yè)成立時間在10年以上。

總體來看，受訪企業(yè)家信心指數(shù)均值為71.2，相比上半年增長7.5，在八個經(jīng)營緯度上信心指數(shù)均實現(xiàn)增長。

企業(yè)家對行業(yè)潛力的發(fā)展信心指數(shù)仍保持第一，均值超過80，相比上半年增長7.6；其次，是企業(yè)發(fā)展信心，為76.1。從變化上來看，人才培養(yǎng)、營收能力信心指數(shù)均為72.2，增長最多。受訪企業(yè)家的成本控制信心指數(shù)為68.9，相比上半年增長5.5。

受訪企業(yè)家對于未來盈利情況仍持保守態(tài)度，利潤空間信心在八個經(jīng)營信心指標中仍處最后一位。但值得注意的是，相比上半年，利潤空間信心增長7.5，平均值達63.0，這意味著，受訪企業(yè)家對未來盈利情況保持良好預期。

相比上半年，越來越多受訪者對企業(yè)和所處行業(yè)發(fā)展信心有所增強，平均分增長0.63。本次問卷調(diào)查顯示，受訪企業(yè)家對2024年企業(yè)和所處行業(yè)發(fā)展信心評分均值為7.35，78.9%的受訪企業(yè)家表示相比上一年，對企業(yè)和所處行業(yè)發(fā)展信心強度增加，打分為8分的受訪者最多，占比達29.2%。值得注意的是，受訪企業(yè)家中打分5分以下的人數(shù)占比有所減少，從12.34%降至7%，14.1%的受訪企業(yè)表示信心與上一年持平。

數(shù)據(jù)顯示，受訪企業(yè)家對2024年發(fā)展信心強弱與自身規(guī)模呈現(xiàn)正相關(guān)，規(guī)模越大的企業(yè)對未來發(fā)展信心越高，中型企業(yè)和大型企業(yè)均分超過7.35分。我國小微企業(yè)數(shù)量多、活力足，但抵抗風險能力不如中型、大型企業(yè)，如何提振小微企業(yè)發(fā)展信心仍是關(guān)鍵。

與上半年調(diào)查相比，小型企業(yè)發(fā)展信心增長最快，從6.16增至6.89。過去一年，我國各地各部分出臺了一系列為中小企業(yè)紓困解難的政策措施，支持中小企業(yè)發(fā)展，為中小企業(yè)提振信心。工信部此前發(fā)布數(shù)據(jù)顯示，僅去年一年，國家層面出臺支持中小微企業(yè)發(fā)展的政策就達40多項，帶動地方出臺配套政策文件270多份。

2. 企業(yè)家信心受哪些因素影響？

經(jīng)濟增長趨勢、市場競爭加劇是首要因素

經(jīng)濟大環(huán)境仍是第一大因素，超過70%的受訪企業(yè)家表示“經(jīng)濟增長趨勢不穩(wěn)定”會影響自己對企業(yè)未來發(fā)展前景的信心。今年前三季度國內(nèi)生產(chǎn)總值91.3萬億元，同比增長5.2%，一定程度上改善市場預期，提振企業(yè)家的信心。

與此同時，2023年中央經(jīng)濟工作會議提到，我國經(jīng)濟仍存在有效需求不足等困難，部分行業(yè)產(chǎn)能過剩，亟待進行結(jié)構(gòu)化調(diào)整。新京報貝殼財經(jīng)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，影響企業(yè)家信心的第二因素從“政府監(jiān)管政策變化”轉(zhuǎn)向“行業(yè)和市場競爭加劇”，61.6%的受訪者認為“行業(yè)和市場競爭加劇會影響未來信心”，相比上半年增加12.9個百分點。

此外，隨著外部環(huán)境的復雜性、嚴峻性、不確定性上升，國際形勢對國內(nèi)企業(yè)的影響范圍有所擴大。40%的受訪者表示“國際局勢影響對未來發(fā)展對信心”，相比上半年增加11.4個百分點。對比不同規(guī)模企業(yè)可以發(fā)現(xiàn)，對于小型企業(yè)而言，資金緊張、融資成本高的問題成為影響發(fā)展信心的第三大因素；而對于中型企業(yè)來說，政府監(jiān)管政策變化影響程度高于行業(yè)和市場競爭。

3. 2023年企業(yè)發(fā)展如何？

超八成受訪企業(yè)家表示營收平衡及以上

新京報貝殼財經(jīng)企業(yè)家信心指數(shù)從七個維度衡量2023年企業(yè)發(fā)展情況，發(fā)現(xiàn)在每一維度均有超七成受訪企業(yè)家表示處于平穩(wěn)發(fā)展及以上水平，集中在“平穩(wěn)發(fā)展”和“發(fā)展良好”狀態(tài)的企業(yè)占比最多。相較上半年，企業(yè)營收情況進一步改善，受訪企業(yè)中處于“極困難”和“有點困難”的占比分別下降至4.3%和13%。42.7%的受訪企業(yè)家表示營收狀況處于“平穩(wěn)發(fā)展”，33.5%處于“發(fā)展良好”。此外，48.7%的受訪企業(yè)在研發(fā)方面處于良好狀態(tài)，45.4%的受訪企業(yè)在人才培養(yǎng)方面處于良好狀態(tài)。

2023年大多數(shù)企業(yè)經(jīng)營狀況逐漸恢復，超八成受訪企業(yè)家表示營收能力表現(xiàn)在平衡及以上，6.5%實現(xiàn)營收利潤雙增長，12.4%處于營收平衡以下狀態(tài)。若將2023年企業(yè)經(jīng)營情況進行1-10分打分（5分為營收平衡，10分營收利潤雙增長），總體平均分為6.37分，相比上半年增長0.62分。

4. 2023年企業(yè)哪方面明顯好轉(zhuǎn)？

下半年消費市場明顯回暖 財務狀況明顯提振

今年，企業(yè)在經(jīng)營的哪些方面有所好轉(zhuǎn)？海外業(yè)務的好轉(zhuǎn)最為明顯，60%受訪企業(yè)家認為對外拓展機會增多。但下半年受到全球貿(mào)易低迷的影響，中國貨物貿(mào)易總額增速放緩，部分企業(yè)海外業(yè)務板塊受阻。調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，相較上半年，受訪企業(yè)家中認為“對外拓展機會增多”的占比下降7個百分點。

下半年，企業(yè)經(jīng)營的改善逐漸從對外業(yè)務轉(zhuǎn)向?qū)?nèi)業(yè)務，57%的受訪企業(yè)家感受到市場需求明顯恢復。2023年《政府工作報告》提出，著力擴大國內(nèi)需求，把恢復和擴大消費擺在優(yōu)先位置；商務部也圍繞提振消費及早謀劃，將2023年定位為“消費提振年”。在此背景下，無論是線上平臺、線下門店還是直播電商，都圍繞提振消費多點布局。根據(jù)國家統(tǒng)計局發(fā)布數(shù)據(jù)，2023年前11個月，社會消費品零售總額達42.79萬億元，同比增長7.2%。這表明，消費形勢穩(wěn)中向好，成為經(jīng)濟穩(wěn)增長的重要動力之一。

相較上半年，受訪企業(yè)家對財務狀況的感受變化最大。本輪調(diào)查中，46%的受訪企業(yè)家表示財務狀況有所改善，相較上半年增長13%。與此同時，首屆鏈博會在北京召開，為不同行業(yè)上下游產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)提供平臺，推動企業(yè)合作發(fā)展。42%的受訪企業(yè)家感受到產(chǎn)業(yè)鏈供應鏈循環(huán)暢通，相較上半年增加11個百分點。

細分來看，不同規(guī)模企業(yè)感受有所不同，小微企業(yè)對于市場需求向好的感覺更為直接，而大中企業(yè)更明顯感到外拓展機會增多。今年，國內(nèi)市場逐漸恢復，企業(yè)訂單逐漸增多。國家統(tǒng)計局調(diào)查顯示，受調(diào)查的5.9萬戶小微企業(yè)生產(chǎn)訂單情況、經(jīng)營情況總體改善，景氣指數(shù)環(huán)比提升1.5個百分點。

5. 2024年業(yè)績信心預期如何？

均值提高 82%受訪企業(yè)家將通過優(yōu)化產(chǎn)品促企業(yè)發(fā)展

受訪企業(yè)家對明年企業(yè)業(yè)績預期更有信心，若將企業(yè)明年業(yè)績情況，進行1-10分打分（1分為嚴重虧損，5分為營收平衡，10分為營收利潤雙增長），均值為6.72，超過企業(yè)家們對2023下半年的經(jīng)營預期評分。本次調(diào)查中，78.4%的受訪者評分在5分以上，主要集中在6-8分，3.8%的受訪者認為明年企業(yè)會實現(xiàn)收利潤雙增長。

制造業(yè)對于企業(yè)明年經(jīng)營情況的預期高于其他行業(yè)，均分為7.11分。受訪的27家制造業(yè)企業(yè)中僅有1家評分低于5分，其余制造業(yè)企業(yè)評分集中在7-8分。

企業(yè)家們將從哪些方面入手改善企業(yè)發(fā)展情況？82%的受訪者表示會“優(yōu)化產(chǎn)品或服務質(zhì)量，提高客戶滿意度”。此外，“開拓新的業(yè)務線”“增加研發(fā)投入，提高產(chǎn)品或服務的創(chuàng)新性”“控制成本，提高利潤率”三條路徑也是超半數(shù)受訪企業(yè)家的選擇。

新京報貝殼財經(jīng)記者通過交叉分析發(fā)現(xiàn)，不同行業(yè)的企業(yè)在選擇上有不同“優(yōu)先級”，制造業(yè)更加傾向于增加研發(fā)投入，提高產(chǎn)品或服務的創(chuàng)新性；文化、體育和娛樂業(yè)更傾向于開拓新的業(yè)務線。

6．2024年怎么干？

62.7%受訪企業(yè)有擴張計劃 45.4%選擇“小跑前進”

整體來看，市場競爭情況是影響擴張計劃的第一因素，受訪企業(yè)家中超過半數(shù)會因為市場競爭加劇而制定擴張計劃。中央經(jīng)濟工作會議指出，當前我國經(jīng)濟仍存在內(nèi)需不足的問題，企業(yè)家也更加傾向于通過技術(shù)創(chuàng)新從而挖掘潛在需求。調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，技術(shù)升級催生新業(yè)務是企業(yè)家決定擴張的第二大因素。在上一次調(diào)研中，市場需求和技術(shù)升級催生新業(yè)務并列第二大因素，而在本輪調(diào)查中，31%的受訪者認為制定擴張計劃會受到市場需求影響。除此之外，部分企業(yè)家追求規(guī)模效應，希望靠規(guī)模提升利潤降低生產(chǎn)成本。

不同規(guī)模企業(yè)處于不同發(fā)展階段，決定是否擴張的主要因素不同。微型企業(yè)因為資金實力、技術(shù)基礎等多方面因素限制，更會從現(xiàn)有業(yè)務發(fā)展情況考慮。對于中型企業(yè)來說，在競爭加劇環(huán)境中，率先抓住發(fā)展“風口”，更容易實現(xiàn)“彎道超車”。

本次調(diào)查中，62.7%的受訪企業(yè)家表示有業(yè)務擴張計劃，占比有所降低。45.41%選擇“小跑前進”，會小幅擴張業(yè)務；選擇大幅擴張業(yè)務的企業(yè)占比17.3%，相比上半年有所增長。僅4.86%的企業(yè)家有壓縮業(yè)務的計劃，近二成受訪企業(yè)家仍處于“觀望”階段，根據(jù)明年市場情況以及企業(yè)發(fā)展情況進行調(diào)整。

有擴張計劃的受訪企業(yè)主要從開拓新市場及新客戶群體入手，此外，超過60%的受訪者表示將會從加大研發(fā)投入新產(chǎn)品和擴大產(chǎn)品或服務種類，從而改善經(jīng)營情況。而計劃壓縮業(yè)務的受訪企業(yè)主要是從優(yōu)化業(yè)務布局提升效率入手，部分企業(yè)還會采用減少辦公成本以及暫停非盈利業(yè)務的方式。

7. 2023年企業(yè)家遇到哪些難點？

近半數(shù)受訪企業(yè)家感到市場有效需求不足 不確定性上升

今年，多項經(jīng)濟運行數(shù)據(jù)持續(xù)向好發(fā)展，但值得注意的是，我國經(jīng)濟回升向好基礎仍需鞏固。今年中央經(jīng)濟工作會議指出，進一步推動經(jīng)濟回升向好需要克服一些困難和挑戰(zhàn)。

在受訪企業(yè)家中，感受社會增長預期偏弱和外部環(huán)境復雜性、嚴峻性、不確定性上升等問題的人數(shù)最多，占比均為61.1%。與此同時，近半數(shù)受訪企業(yè)家感受到市場有效需求不足，46.5%認為生產(chǎn)、運營成本壓力加大。調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，超過半數(shù)受訪企業(yè)家表示，今年企業(yè)經(jīng)營成本相較上半年有所增加，1.1%表示成本激增。

全球經(jīng)濟增速放緩，大型企業(yè)感知最為明顯。聯(lián)合國貿(mào)易和發(fā)展會議報告預測2023年全球經(jīng)濟增速將減緩至2.4%，相比去年，全球大多數(shù)地區(qū)經(jīng)濟增長放緩，受訪者中，72.4%的大型企業(yè)感到外部環(huán)境復雜性、嚴峻性、不確定性上升。市場需求不足仍是微型企業(yè)發(fā)展難題，社會增長預期偏弱則是多數(shù)中小企業(yè)面臨的問題。

8.2024年企業(yè)家最關(guān)心什么？

科技創(chuàng)新、擴大內(nèi)需和開放最受關(guān)注

2023年中央經(jīng)濟工作會議對明年的重點任務部署最多達9項，其中科技創(chuàng)新等相關(guān)內(nèi)容最引起受訪企業(yè)家的關(guān)注。從年初熱議到年末的ChatGPT帶動整個科技行業(yè)發(fā)展，今年中央經(jīng)濟工作會議提出，要以科技創(chuàng)新推動產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新，特別是以顛覆性技術(shù)和前沿技術(shù)催生新產(chǎn)業(yè)、新模式、新動能，發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力。

中央經(jīng)濟工作會議連續(xù)兩年將著力擴大內(nèi)需作為重點任務，超過70%的受訪企業(yè)家表示會關(guān)注此項重點任務，批發(fā)和零售業(yè)以及文化、體育和娛樂業(yè)對此關(guān)注度更高。

哪些政策成為企業(yè)家們明年的關(guān)注點？數(shù)字經(jīng)濟發(fā)展仍是重點，76.2%的受訪者表示會關(guān)注“發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟，加快推動人工智能發(fā)展”相關(guān)方面工作部署；中小企業(yè)發(fā)展也是企業(yè)家們的關(guān)注點，45.4%會關(guān)注促進中小企業(yè)專精特新發(fā)展的相關(guān)政策。此外，受訪企業(yè)家們對綠色消費、綠色生產(chǎn)相關(guān)工作的部署關(guān)注度排在前五。

今年中央經(jīng)濟工作會議指出，明年要堅持穩(wěn)中求進、以進促穩(wěn)、先立后破，多出有利于穩(wěn)預期、穩(wěn)增長、穩(wěn)就業(yè)的政策，在轉(zhuǎn)方式、調(diào)結(jié)構(gòu)、提質(zhì)量、增效益上積極進取，不斷鞏固穩(wěn)中向好的基礎。2024年即將到來，信心指數(shù)上漲背后是企業(yè)家們對經(jīng)濟的期盼與愿景。中國作為全球經(jīng)濟增長的最大引擎，2024年仍將乘風前行。